Krav til fondssparerne
Her stilles det krav til deg som fondssparer. Du bør fra tid til annen, minst en gang i kvartalet, evaluere dine fondsplasseringer. Bør jeg øke investeringene i teknologiaksjer? Kan jeg trygge mine investeringer med rentefond? Eller bør jeg øke andelen internasjonale aksjer i min fondsportefølje? Dette er noen av spørsmålene du bør stille deg ved gjennomgang av din portefølje.
Er du en nybegynner i fondsm
arkedet? Da vil det være hensiktsmessig å satse på ”brede” globalfond. Disse fondene har eksponering i flere ulike land, og på tvers av ulike bransjer. Start en spareavtale i et globalfond og vær oppmerksom på avgiftene til forvaltning, tegning og innløsning.
Er du en erfaren fondssparer bør du evaluere dine nåværende fond. Bransjefond er risikofylte, men kan gi god uttelling når aksjemarkedene stabiliserer seg.
Morningstars verktøy
Den fordelingen du velger vil være avhengig av risikotoleranse, investeringshorisont og investerinsmål.
På Morningstars fondskort får du oversikt over nøkkeltallene til hvert enkelt fond. Nøkkeltallene baseres på hvert fonds gjeldene portefølje. Som regel mottar Morningstar oppdaterte porteføljer fra fondsselskapene hvert kvartal, mens enkelte velger å sende månedlige oppdateringer.
Spredningen eller diversifiseringen på dine investeringer er avgjørende for avkastningen og risikoen i din fondsportefølje.
Bransjediversifisering
Denne formen for diversifisering er etter mitt syn den viktigste. Det som er avgjørende her er at dine fond ikke alene investerer i en bransje. Du vil være ekstremt sårbar overfor svingninger i disse sektorene, noe som fører til stor risiko. Investerer du i mange fond, kan du naturligvis investerer i et teknologifond, men dette forutsetter at dine andre fond har eksponering innenfor andre sektorer.
Bransjediversifisering går ut på å være eksponert innenfor så mange sektorer som mulig. Søk fond som investerer på tvers av flere sektorer.
Land diversifisering
Eksponering mot børser i flere land kalles land diversifisering.
Denne formen for diversifiserlig er også viktig, men effekten av denne kan sies å være avtagende.
Ettersom aksjemarkedene i større grad følger hverandre nå enn tidligere, kan denne formen for diversifisering vise seg å gi mindre effekt enn bransjediversifisering.
Investeringsfordeling
Asset allocation, eller investeringsfordeling, er en annen form for diversifisering. Her gjelder det å investere i både aksjer og obligasjoner. Et rentefond bør være en del av en total fondsportefølje.
Morningstars unike porteføljeverktøy, Morningstar X-Ray, gir deg den informasjonen du trenger når det gjelder diversifisering. Dette verktøyet vil kunne hjelpe deg med å evaluere din fondsportefølje. Dersom du registrere deg som medlem vil du få gratis tilgang til Morningstar X-Ray.
Samtlige norske og internasjonale aksje og rentefond som er tilgjengelig i Norge, finnes i Morningstars porteføljeverktøy (X-Ray). Du får oversikt over bransje og landfordelingen på tvers av alle dine fondsplasseringer.
En versjon av denne artikkelen ble første gang publisert i oktober 2001.
